投资者理财小知识
文|贾尚乘（棕榈树研究员）
俗话说“你不理财，财不理你”。随着国民生活水平的提高，人们温饱问题得到解决，视野越来越广阔，接触的投资产品越来越多，银行储蓄的收益已不能满足部分人的要求。为了实现有限资金的最大化，人们需要学会理财。
理财，指的是对自身的财产和债务进行管理，以实现财产的保值和增值。由于有增值目的，理财通常也称为投资理财，因为理财中有投资，投资中有理财。所谓的理财也不仅仅是把财务往外投，被投资也是一种理财，不懂得被投资也就不懂得怎么更好投资。
理财做得好,首先要有一个全盘规划。在全面考察收支状况、家庭资产财务情况后,根据家庭风险承担能力、家庭成员的人生偏好以及不同阶段的需求,确定理财目标,制定合理的家资理财方案。下面先介绍一些由生活经验总结出来的理财经验，这些定律并非放之四海而皆准的真理，我们需要根据个人具体情况灵活运用。
1.“4321定律”
这个定律针对收入较高的家庭, 这些家庭比较合理的支出比例是:40%用于投资;30%用于家庭的生活开支;20%用于银行存款,以备不时之需;10%用于保险。按照这个定律来安排资产,既可以满足家庭生活的日常需要,又可以通过投资保值增值,还能够为家庭提供基本的保险保障。
2.“72定律”
如果您存一笔款,利率是x%,每年的利息不取出来,按复利计算,也就是利滚利，那么经过“72/x”年后,本金和利息之和就会翻一番。举个例子,如果现在存入银行10万元,利率是每年6%,每年利滚利,12(72/6=12)年后,银行存款总额会变成20万元。
3.“80定律”
一般而言,随着年龄的增长, 进行风险投资的比例应该逐步降低。“80定律”就是随着年龄的增长, 应该把总资产的多少比例投资于风险较高的投资品种。这个比例等于80减去您的年龄再乘以1%。比如,如果您现在30岁,那么您应该把总资产的50%[50%=(80-30)*1%]用于投资;当您50岁时,这个比例应该是30%。
4.家庭保险“双十定律”
家庭保险“双十定律”告诉我们,家庭保险设定的合理额度应该是家庭年收入的10倍,年保费支出应该是年家庭收入的10%。例如,您的家庭收入有12万元,那么总保险额应该为120万元,年保费支出应该为12000元。
5.房贷“三一定律”
房贷“三一定律”是指,每月的房贷金额以不超过家庭当月总收入的三分之一为宜,否则您会觉得手头很紧,一旦碰到意外支出,就会捉襟见肘。
以上是理财的一些规划和经验，总的来说，要在“留本”的基础上进行增值投资。即一是要留有应急的钱，一般是6-12个月的生活费。存银行活期或“宝宝”类货币市场基金等。二是要留治病的钱，一般是3-5年的生活费。存银行定期或购买国债等，这些都是保本不赔的投资。三是投资的闲钱，可以是5-10年都用不到的钱，这些钱可以去做一些高风险的投资或创业等。
按照以上方法“留本”后，我们就可以好好考虑怎么去投资了。投资产品目前有基金、股票、债权、不动产以及时下火热的P2P网贷投资。我们棕榈树自身是专业研究P2P的，所以在这里就仅针对P2P网贷产品给投资者一些实用的评判P2P平台的方法，以帮助投资者理性投资，降低投资风险。
由于大部分P2P行业投资者缺乏考察经验和知识，且也没有时间去实地考察。以下网上初步筛选的方法仅供入门投资者参考。
1.了解平台资质
（1）到网站平台上的“关于我们”查看公司介绍。在平台网站上我们要先到“关于我们”了解股东和管理层的学历、从业资历以及资金实力。对于重要股东和高层人员，我们要到网上去搜索他的社会背景，但不能全信。
（2）查询网站下方的备案号。在国家网站备案查询系统中输入网站的备案号，可以了解到网站的上线时间和运营公司，看看网站上线时长，平台运营公司是否与平台上的说法符合。
（3）查询平台运营公司的工商信息。在全国企业信息查询系统里，我们可以查询到公司的基本情况。主要查看公司的成立时间、注册资金、实缴资金、股东情况、办公地址是否与网站上股公布的相符以及其他异常信息。
2.了解网站收益率和标的种类
（1）不要盲目追求高息。由于我国目前处于经济下行期，最近又降准，P2P平台开始寻找风险低的资产对接，P2P行业整体收益水平持续走低。正规的平台不可能长期维持高收益的状态，当然有些平台会做宣传性补贴，短期内收益较高，我们要注意区分。总之，我们不要贸然投资一些高息平台。
（2）观察平台标的种类和占比。一看平台秒标天标占比，如果比例较高，那我们就要小心了。二看标的金额种类占比，如果平台有许多小额标的，又是做相对成熟的业务，比如车贷，平台是相对较安全的，因为这样作假成本较高。
3.了解平台的信息披露情况
一个平台对自身运营数据和标的信息披露得越多，一定程度上能说明它对自身的运营能力和风控能力越自信。因为信息披露越多，人们交叉检验的程度越深，平台造假难度越大。
（1）平台运营数据。我们可以从平台的运营数据中，比如总待收余额、前十大投资者和借款人、累计成交量、平台风险准备金占待收余额的比例等，看出平台的运营、业务、兑付能力以及项目集中度等情况。另外我们也要关注平台的发标速度，如果经常发大量的秒标，我们就要小心了。
（2）标的信息披露情况。在投标时，我们要仔细查看标的是否有基本的描述，比如借款人、借款用途、借款金额、利率等。此外，标的是否有相应的风控手段、还款计划投标记录以及相关文件上传。
4.其他
有时候许多小细节也能体现出平台的实力和是不是在干实事。比如，标的的图片有无PS造假和图片隐私处理是否规范，网站整体操作是否流畅，网站有没有错别字，标的资料和手续是否完整等。
以上四点就是我们推荐给入门投资者的线上考察方法。我们建议投资者能实地考察的还是要实地考察。因为实地考察能对平台的业务模式和风控流程进行完整、深入的检查，并结合线上公布信息交叉检验。与此同时，还可以多参考第三方资料，比如我们棕榈树的实地考察报告，从而对投资平台做一个全面科学的评价，降低踩雷概率，更好的实现资产增值。
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